A decisão de vender a participação majoritária do IDBI Bank Ltd ao bilionário canadense Prem Wats, através da Fairfax Financial Holdings Ltd, reflete o fortalecimento das relações entre a Índia e o Canadá nos últimos um ano e meio. Essas melhorias ocorreram após um período tenso durante o mandato de Justin Trudeau como primeiro-ministro.
Mark Carney, que sucedeu Trudeau em março de 2025, fez esforços para restaurar e fortalecer os laços bilaterais. Como parte dessas medidas, ele visitou a Índia em fevereiro-março do ano passado, tornando-se o primeiro primeiro-ministro do Canadá a fazer tal viagem desde 2018. Essa visita contribuiu para atrair a Fairfax para o processo.
Após o governo finalmente aprovar a venda de 60,72% do IDBI Bank à Canada Inc, controladora da Fairfax Financial Holdings Ltd, por uma quantia substancial de 52.878 bilhões de rúpias, este acordo marca um ponto de viragem para a instituição, cuja história é paralela às mudanças nas prioridades do setor financeiro indiano.
O caminho do IDBI Bank foi não linear: começou com o financiamento do desenvolvimento industrial após a independência, depois enfrentou uma crise prolongada de empréstimos problemáticos e subsequente recuperação, o que abriu caminho para a mudança de proprietário. Seu legado representa a história de dois períodos contrastantes: seu papel inicial no apoio à industrialização da Índia e a tarefa subsequente de corrigir o balanço danificado por empréstimos ruins.
A instituição foi fundada em 1º de julho de 1964 como Industrial Development Bank of India (Banco de Desenvolvimento Industrial da Índia) com o objetivo de apoiar a industrialização do país. Funcionou como uma instituição de desenvolvimento (DFI), fornecendo financiamento de longo prazo para projetos industriais, modernização e expansão, além de ajudar a desenvolver mercados de capitais e apoiar o crescimento industrial em regiões menos desenvolvidas.
À medida que o sistema financeiro indiano evoluía, o papel do banco mudava. À medida que os bancos comerciais expandiam suas ofertas de crédito para a indústria e a distinção entre financiamento de desenvolvimento e banca comercial se tornava menos nítida, o IDBI foi transformado em uma companhia bancária em 1º de outubro de 2004.
Em 2005, o IDBI Bank foi fundido com o IDBI Ltd, e em 2008, a instituição recebeu um novo nome — IDBI Bank Ltd. A fusão com o United Western Bank, financeiramente sobrecarregado, em 2006, aumentou sua atividade operacional, mas também lhe impôs o desafio de integrar um credor problemático.
As dificuldades do banco tornaram-se particularmente evidentes durante o período de crédito corporativo agressivo em meados e final dos anos 2000. Vários grandes mutuários declararam inadimplência posteriormente, o que resultou em perdas significativas para o IDBI e outros credores do consórcio. Entre os exemplos notáveis estava a Kingfisher Airlines Ltd.
A deterioração da qualidade dos ativos do IDBI tornou-se grave: mais de um terço de seu portfólio de crédito foi classificado como problemático, e os ativos não operacionais brutos (NPA) aumentaram para 31,78% dos empréstimos concedidos em setembro de 2018, sendo que os NPA líquidos foram de 17,30%.
O Reserve Bank of India (RBI) incluiu o banco em seu sistema de Ações Corretivas Compulsórias (PCA), limitando sua capacidade de expandir certas atividades enquanto trabalhava para melhorar sua posição de capital e a qualidade dos ativos.
A recuperação exigiu um apoio substancial do governo, que investiu cerca de 25.000 bilhões de rúpias no banco entre 2010 e 2020, enquanto a Life Insurance Corporation of India (LIC) adquiriu uma participação majoritária.
Os últimos indicadores financeiros do banco demonstram a escala de sua recuperação. Os NPA brutos caíram para 2,32% em março de 2026, em comparação com 31,78% em setembro de 2018, e os NPA líquidos diminuíram para 0,15% de 17,30% no mesmo período. O coeficiente de adequação de capital se recuperou para 26,65% em março de 2026.
O IDBI Bank relatou um lucro líquido recorde de 9.513 bilhões de rúpias no ano fiscal encerrado em março de 2026, um aumento de 27% em relação aos 7.515 bilhões de rúpias do ano anterior. Os depósitos totais cresceram 12% em termos anuais para 3,47 trilhões de rúpias, e os empréstimos líquidos aumentaram 16% para 2,54 trilhões de rúpias.
A melhoria também é refletida na expansão dos negócios do banco. De acordo com o banco, o volume total de seus negócios ultrapassou 6,27 trilhões de rúpias em 30 de setembro, representando um crescimento de 18% em um ano.
O balanço melhorado mudou a questão que pairava sobre o banco: em vez de limitar perdas e recuperar capital, a tarefa agora é como sustentar o crescimento sob uma nova estrutura de propriedade.
O governo deu aprovação preliminar para a retirada estratégica de ativos do IDBI Bank em maio de 2021, visando transferir o controle gerencial e reduzir a dependência do banco do apoio governamental e da LIC. O acordo proposto com a Fairfax, portanto, não é apenas uma mudança na composição acionária; é uma tentativa de levar o banco, que outrora precisou de apoio de capital governamental, para um modelo onde um investidor estratégico assume a gestão e fornece os recursos e a experiência necessários para a próxima fase de crescimento.
O banco continuará regulamentado e supervisionado pelo RBI, e a mudança de proprietário por si só não altera os termos dos depósitos ou empréstimos existentes. O seguro de depósitos continuará a vigorar de acordo com as regras existentes, incluindo cobertura de até 5 lakh por depositante no banco, dentro da estrutura da Corporation of Deposit Insurance and Credit Guarantee.