O Banco da Índia aumentou a taxa de juros básica, conhecida como Taxa Repo (RBI Repo Rate Hike). Esta taxa foi aumentada em 25 pontos base, subindo de 5,25% para 5,50%. Enquanto isso, para tomadores de empréstimos hipotecários ou de automóveis, isso levará ao aumento das parcelas mensais (EMI), o aumento da taxa terá um efeito oposto nos depositantes de depósitos a prazo (FD).
Existe um impacto oposto da taxa repo nos empréstimos e depósitos. Apesar do possível aumento do EMI em empréstimos hipotecários e de automóveis, espera-se que as pessoas que depositam fundos em depósitos a prazo recebam uma taxa de juros mais alta no futuro.
A principal razão para isso é que o aumento da taxa repo torna o captação de crédito mais caro para os bancos. Em resposta a isso, os bancos procuram atrair depósitos oferecendo aos clientes taxas de juros mais altas em esquemas de poupança, como o FD. No entanto, o aumento da taxa de juros do FD não ocorre instantaneamente, mas gradualmente, à medida que os bancos tomam as medidas apropriadas para os clientes.
Ao contrário dos clientes que contratam empréstimos hipotecários ou de automóveis, os depositantes que usam FD para poupança podem esperar um maior benefício do aumento da taxa repo. Assim, o aumento da taxa repo pode ser considerado uma boa notícia para investidores em FD.
Se o banco aumentar a taxa de juros dos seus FD em 0,25% em linha com o aumento da taxa repo em 25 pontos base, novos depositantes receberão uma taxa mais alta. É importante notar que para aqueles que já contrataram um FD, os termos da taxa de juros não mudarão; o novo nível só será válido ao contratar novos FDs ou renovar os antigos.
Calculando o benefício, pode-se ver que se uma pessoa deposita 10 lakh de rupias em um FD por um ano a uma taxa de 7,00%, o rendimento anual será de 70.000 rupias. Se o banco aumentar a taxa em 0,25% para 7,25% devido ao aumento da taxa repo, o rendimento deste depósito aumentará para 72.500 rupias, proporcionando um lucro adicional de 2.500 rupias.