O fabricante indiano de medicamentos, Gujarat Themis Biosyn Ltd., garantiu financiamento de crédito privado para apoiar a aquisição da contraparte japonesa MicroBiopharm Japan Co., demonstrando o crescente uso desse tipo de dívida para expansão internacional na Ásia.
A Gujarat Themis recebeu financiamento no valor de 9,2 bilhões de ienes, equivalente a US$ 58 milhões, do fundo asiático de crédito privado Orion Capital Asia para realizar essa aquisição. A empresa anunciou a compra por 21,5 bilhões de ienes em maio.
Um representante da Gujarat Themis não pôde comentar imediatamente a situação, enquanto um representante da Orion recusou-se a fazer comentários.
As corporações asiáticas estão cada vez mais recorrendo ao crédito privado para financiar seu crescimento internacional, pois esses credores frequentemente fornecem fundos mais rapidamente do que os bancos tradicionais. Por exemplo, o produtor petroquímico indonésio PT Chandra Asri Pacific Tbk utilizou a unidade de seguros KKR & Co, Global Atlantic, para financiar a aquisição de postos de serviço Esso no Singapura junto à Exxon Mobil Corp no início deste ano.
Além de levantar fundos da Orion, a Gujarat Themis também arrecadou 585 crore de rupias (US$ 61 milhões) por meio de uma colocação privada de títulos garantidos de cinco anos com cupom de 10% e notas de 18 meses com rendimento de 17,75%, de acordo com um comunicado da empresa de 16 de setembro. Esses fundos serão destinados a investimentos na subsidiária japonesa totalmente pertencente à Gujarat Themis para financiar a aquisição, bem como a necessidades corporativas gerais.
A dívida em rupias foi adquirida por fundos de crédito privado indianos gerenciados pela Avendus Capital e Edelweiss Alternatives. Um representante da Avendus Capital informou que o fundo atuou como investidor principal nessa dívida, enquanto a Edelweiss Alternatives não respondeu ao pedido de comentários.
Vale ressaltar que a Gujarat Themis foi fundada em 1981 e é a primeira empresa na Índia a iniciar a produção comercial do medicamento antituberculose Rifampicina, de acordo com informações em seu site.